基于GARCH类模型沪深300股指期货波动率预测研究

文章以沪深300股指期货为研究对象,对GARCH类模型的样本内、外预测表现进行评价.选取日收盘价数据,对其日对数收益率序列进行基本的统计分析,验证序列具有ARCH效应.通过泊松拟合优度检验模型的标准化残差假定分布,选取最优的分布建立GARCH类模型.以已实现波动率作为波动率预测的评价标准,采用M-Z回归和损失函数对预测效果进行检验.结果表明,GED分布假设下的GARCH(1,1)模型是预测沪深300股指期货收益波动率最强的模型.     

GARCH模型族在沪深300中的比较研究

利用GARCH、EGARCH和GJR带正态分布和t分布的GARCH模型族对沪深300指数日收益率进行了统计拟合比较分析,得到了收益率序列尖峰厚尾性和异方差性等主要概率特征,并对GARCH、EGARCH和GJR带正态分布和t分布的GARCH模型族的预测效率进行了比较分析,发现基于学生t分布的GARCH(1,1)模型是最优的拟合模型,可以较好地提供沪深300指数未来两日的波动率预测。     

GARCH模型在中国股票波动预测中的应用

大量的实证研究表明诸如股票价格等经济类时间序列具有方差随时间变化即异方差的特点.目前被认为最集中地反映了方差变化特点而被广泛地应用在金融时间序列上的模型为广义自回归条件异方差(GARCH)模型.应用GARCH模型对我国股票波动率进行应用预测分析,结果表明模型对波动率进行了很好的预测.这对股票投资者尤其短期交易者具有指导意义.     

基于ARIMA-GARCH模型的城市主干道行程时间时变置信区间预测(英文)

为了提高行程时间预测的可靠性,构建了自回归综合移动平均与广义自回归条件异方差性(ARIMAGARCH)模型进行城市主干道行程时间动态置信区间预测,其中ARIMA模型作为GARCH模型的均值方程用于捕获行程时间均值,GARCH模型用于捕获行程时间条件方差.运用昆山市交通监测系统中采集的实际交通流数据进行验证和评估.结果表明,相较于传统的ARIMA模型,提出的方法虽然不能显著提升行程时间均值的预测性能,但是在行程时间波动性预测方面具有较大的优势.该方法可捕获行程时间异方差,从而能够预测出比ARIMA模型预测的固定置信区间更能反映行程时间观测值波动性的动态置信区间.     

基于ARMA-GARCH模型的资金流预测方法

金融服务机构的资金流动具有非线性、周期特性和不稳定性等特点,对资金流的准确预测有助于提高资金利用率和抵御金融风险的能力。通过分析资金流的特点,使用差分方法将资金流转化成增益序列,在增益序列上构建ARMA GARCH模型进行分析,并设计了一种确定模型参数的方法。结果显示,与简单ARMA GARCH模型、GM AR模型和GM SARIMA模型相比,该方法具有最小平均绝对误差(MAE)和平均绝对百分比误差(MAPE),同时精确预测的点数也最多,因此能够较好地对资金流入流出情况进行预测。     

基于GARCH模型的我国股市风险分析

通过对上证指数收盘指数进行实证分析,采用正态分布、t分布和GED分布分别刻画收益率序列特征,运用GARCH模型对收盘指数序列进行波动性建模.根据GARCH模型的估计结果计算出VaR和CVaR值.由结果可知,通过计算GED分布下的GARCH(1,1)模型的CVaR值是衡量股市风险的最佳模型.     

不同分布下CPI模型比较与预测

应用不同分布下的ARCH类模型对1990-2013年的居民消费价格指数建立模型,对其不同分布下的ARCH类模型进行对比分析.分别在正态分布,T分布,广义误差分布下建立了ARCH模型,发现在不同的分布下其ARCH模型有不同的预测效果,得到了在广义误差分布下建立的GARCH模型最为精确.     

基于条件自回归极差模型的沪深300指数波动性分析

通过选取不同的分布对自回归条件极差模型进行了改进,选择GARCH模型对对数收益率的波动率进行了建模,运用贝叶斯对两种模型中的参数进行分析.通过用沪深300指数数据进行实证分析,WinBUGS软件对两种模型当中的参数进行仿真,由参数估计值分析得到,自回归条件极差模型对波动短期效应有更好的捕捉能力,而GARCH模型优势在长期效应.     

非参数与参数GARCH类模型的比较

在对金融资产价格的波动进行定量建模研究时,使用最多的是参数GARCH类模型,这类模型有许多优点,但模型需要的设定条件却比较严格,当不清楚变量的分布形式时,利用实际样本数据建立的参数模型可能会由于错误的设定而得出错误的结论.与参数模型相比较,非参数GARCH类模型的建模方法是一种不同于参数方法建模的新思路,非参数模型不要求设定条件,不会由于错误的设定而得出错误的结论.比较了非参数与参数GARCH类模型的基本形式和适用条件,在对金融资产的波动性进行建模的时候应该根据数据的基本统计特征灵活选用非参数与参数GARCH类模型.     

上海股市的波动性研究

本文运用GARCH模型对上证180指数收益率的波动性进行研究,分析了其收益率的分布特征和波动性的特点,表明上海股票市场的收益率有明显的GARCH效应.     

无线信道Jakes模型的一种改进方法

介绍和分析了传统的Jakes模型,提出了改进的Jakes模型,建立了改进的Jakes模型数学模型,并行对改进的Jakes模型进行了仿真。仿真结果表明改进的Jakes模型在计算复杂度和统计独立性方面比最初的Jakes模型更加有效。     

大学生成长变化的院校影响理论述评

院校影响理论的基本模型发展经历了I-E-O模型到学生融合模型阶段,以及学生融合模型的深化发展两个阶段。学生融合模型的深化发展,主要体现在两方面：一是横向扩增考虑院校结构特征和非院校因素的影响,二是纵向考虑学生的整个学习过程,发展到学生参与模型和院校行动模型。未来研究中,需要开发适用于我国的院校影响理论,并深入分析学生参与行为的性质及参与行为与个体认知、情感的相互作用。     

论虚拟道德示范的现代可能及其实现

虚拟道德示范是道德示范的新方式。虚拟道德示范不是虚假道德的示范,也不是虚拟的道德示范。现代社会中,虚拟榜样的传播、虚拟空间的生成以及虚拟实践的发展促进了虚拟道德示范从可能走向现实。新时期,深入研究虚拟道德示范有助于增强道德示范教育的接受性与实效性。     

电子电路的电路模型解析

从理想模型出发，描述了理想模型及在科学研究中的重要作用。闸述了在电子电路中应用电路模型的方法分析电路的必要性，同时，对电子电路中电路模型进行剖析，得出实际电路元器件集中参数模型、集中参数模型的适用范围以及集中参数模型在分析和解决实际电路的重要指导作用。     

对数学学科中两种教学法的比较

从1993年以来，建立在自适应学习理论基础上的示例演练教学法在我国数学教学中进行了大量的试验，并在改变传统教学方式，提高教学质量方面取得了很好的成效。近年来，新课程倡导的教学法在促进学生自主学习方面又有新的突破。从实践效果看，这种新的模式在引导学生掌握基础知识和技能方面不如示例演练教学法；而后者在学习过程的开放性和互动性方面，则不如前者。鉴于此，有必要探索一种新的教学模式，实现两种教学法的整合。     

框架结构地震响应时程分析的计算模型

在结构进行地震响应时程分析时,必须首先确定结构的计算模型,以便确立结构的层间刚度。在地震作用下,结构计算模型是结构进行地震响应时分析的主体,由几何模型和物理模型两部分组成。其中几何模型反映了结构计算模型的几何构成,物理模型反映了材料或构件的力学性能。目前在工程上框架结构常用的计算模型主要有层间模型、杆系模型和杆系-层间模型。针对这三种模型进行全面的分析,并对它们的优缺点展开论述。     

教师教育的模式评析——兼谈教学原则的理解

教师教育的个性特征模式不切实际,行为主义模式被动机械,学科技术模式视野狭窄,教学技能模式不明“事”理,角色模式偏于混乱,教学原则模式却能使教师懂得在课堂上采取各种行动的道理,并据此做出明智的课堂决策。教学原则模式要求教师必须同时是一个教学研究,恰恰顺应了当前基础教育课程改革所努力倡导的教师角色的转变。     

高级英语教学模式的探索

教学模式的设计涉及教学目标、教学内容、教学对象和教学理论。现有的各种阅读教学模式对高级英语教学模式的探索都有着积极的借鉴意义;自上而下阅读模式和批评性阅读模式符合高级英语教学内容的需要。交互作用模式符合全面发展阅读能力的需要。自下而上模式可以满足语言教学的需要。由此可见,高级英语教学模式是一种开放式的模式,是各种阅读教学模式的综合应用。     

人口模型在贵州省总人口预测中的应用

合理的人口规模是实现经济可持续发展的一个重要前提,因此,建立合理的人口模型,准确预测未来人口的发展趋势,对贵州省未来经济的发展具有十分重要的意义。运用马尔萨斯人口模型、阻滞增长模型和GM（1,1）灰色模型,结合贵州省1978-2013年历年人口数据,用2010-2013年的实际数据作为检验标准,对贵州省2010—2020年的人口数作估计和预测。比较分析这三种人口模型,得出在正确选择人口增长率的情况下,马尔萨斯模型预测的结果更为理想的结论。     

基于ANSYS排水泵注塑模型腔疲劳可靠性分析

以洗衣机排水泵注塑模具型腔为研究对象,利用有限元分析软件ANSYS对其静力和型腔疲劳寿命进行分析,找到损伤最严重的节点位置,对其进行疲劳优化设计,并运用可靠性设计理论中的应力-强度干涉模型方法计算出模具型腔可靠度.结果表明：随着注塑模具型腔压力值的增加,型腔的最大应力和变形量也随之增加,最大应力发生在型腔底部,型腔寿命的最小位置均出现在型腔内侧底面与侧面的圆环处,与其各自应力集中点位置刚好吻合,注塑模具型腔可靠度为0.888 8,型腔工作可靠.