| 基于VAR模型中国热钱流动影响因素实证分析 |
| |
| 引用本文： | 李永,崔习刚,孟祥月.基于VAR模型中国热钱流动影响因素实证分析[J].预测,2013,32(1):7-11. |
| |
| 作者姓名： | 李永 崔习刚 孟祥月 |
| |
| 作者单位： | 同济大学经济与管理学院,上海,200092 |
| |
| 摘 要： | 热钱流向逆转对中国的金融稳定和宏观经济产生了不利的影响.本文依据VAR模型,以中国热钱流动的影响因素为研究对象,选取2008年1月～2011年12月的月度数据进行了实证研究.研究发现中国汇率预期水平、名义利差、物价水平、房地产价格对热钱流动影响显著,而经济增长率和股票价格指数影响相对较小,因而需要加强在敏感领域的调控力度,进而增强对热钱流动的调控管理.
|
| 关 键 词： | VAR模型 热钱 脉冲响应 方差分解 |
Empirical Study of Influential Factors on Hot Money Flows in China: Based on VAR Model |
| |
| LI Yong
,
CUI Xi-gang
,
MENG Xiang-yue.Empirical Study of Influential Factors on Hot Money Flows in China: Based on VAR Model[J].Forecasting,2013,32(1):7-11. |
| |
| Authors: | LI Yong CUI Xi-gang MENG Xiang-yue |
| |
| Institution: | (School of Economics and Management,Tongji University,Shanghai 200092,China) |
| |
| Abstract: | |
| |
| Keywords: | |
| 本文献已被 CNKI 万方数据 等数据库收录！ |
|
