基于分位数回归模型的证券市场稳定性检验

以上海证券市场上证综指2010年1月~2015年12月数据为研究对象,构建"证券市场条件"和"系统性冲击"的代理变量,利用分位数回归模型进行稳定性检验分析,结果发现样本期内的证券市场并不稳定,风险性依然较大。